Según la información remitida a la Comisión Nacional del Mercado de Valores, la venta de las inversiones ha permitido recuperar al banco y a los inversores institucionales, que no acudieron al canje, entre el 33 por ciento y el 39 por ciento del valor que tenía la inversión en el fondo Optimal Strategic US Equity (el producto del Santander más afectado) antes de que se descubriera el fraude de Madoff.
Aunque el importe inicial de la pérdida de los clientes era 2,330 millones de dólares, al Santander y a los inversores institucionales del Optimal Strategic US Equity les fue reconocido un crédito de 1,540 millones de dólares (unos 1,100 millones de euros), de los que el 66 por ciento correspondía a la entidad financiera (por la oferta de canje), según fuentes del banco.
Con los 249 millones de euros recuperados ya, el Santander compensa parcialmente el impacto que tuvo en sus resultados de 2008 la oferta de canje a los clientes particulares.
En ese ejercicio, provisionó 500 millones de euros por la emisión de participaciones preferentes por valor nominal de 1,380 millones de euros para compensar a los clientes perjudicados por Madoff y por la quiebra de Lehman Brothers.
La propia CNMV avisó entonces de los riesgos de esas participaciones preferentes, ya que su precio de mercado iba a ser "sensiblemente inferior al nominal" y no tenían fecha fija de amortización.
De este modo, los inversores -que además tenían que renunciar a cualquier reclamación contra el banco- tendrían que conservar el producto a menos que el Santander decida amortizar las participaciones en 2018 o las puedan vender en el mercado.
Precisamente, los despachos de abogados Jausas y Zunzunegui, que asesoraron a parte de los perjudicados por Madoff, ya avisaron de que el valor de las participaciones preferentes oscilaría entre el 23 por ciento y el 27 por ciento del valor de sus inversiones en el Optimal Strategic US Equity.